Strategie Sprzedaŝy Opcji Na Akcje

10 opcji Strategie Know. Too często handlowcy wchodzą w grę opcji z niewielkim lub nie rozumiejąc, ile strategii opcji jest dostępnych, aby ograniczyć ich ryzyko i zmaksymalizować zwrot z niewielkim wysiłkiem, jednak przedsiębiorcy mogą nauczyć się korzystać elastyczności i pełnej mocy opcji jako pojazdu handlowego. Mając to na uwadze, skupiliśmy się na tym pokazie slajdów, który mamy nadzieję skrócić krzywą uczenia się i skierować Cię w dobrym kierunku. Często zdarza się, że handlowcy wchodzą w grę opcji z niewielkim lub nawet nie rozumiejąc, ile strategii opcji jest dostępnych w celu ograniczenia ich ryzyka i maksymalizacji zwrotu z niewielkim wysiłkiem, jednak przedsiębiorcy mogą nauczyć się korzystać z elastyczności i pełnej mocy opcji jako pojazdu handlowego Z tym w umysł, połącziliśmy ten pokaz slajdów, który mamy nadzieję skrócić krzywą uczenia się i skierować Cię we właściwy kierunek1. Objęte Call. Aside poza zakupem opcji nagi call, możesz również zaangażować się podstawowa strategia call-call lub buy-write W tej strategii można by kupić aktywa w całości, a równocześnie jednocześnie pisać lub sprzedawać opcję kupna na tych samych zasobach Twój wolumen aktywów będących własnością powinien być równy liczbie aktywów stanowiących podstawę opcji kupna Inwestorzy często korzystają z tej pozycji, gdy mają krótkoterminową pozycję i neutralną opinię dotyczącą aktywów, a także chcą generować dodatkowe zyski poprzez otrzymanie premii za połączenia lub chronić przed potencjalnym spadkiem wartości aktywów bazowych. , czytaj Strategie Called Call dla Spadającego rynku.2 Żonaty Put. W strategii zawierającej małżeństwo, inwestor, który kupuje lub obecnie posiada określony składnik aktywów, np. akcje, jednocześnie kupuje opcję put na równoważną liczbę akcji Inwestorzy będą używać tej strategii gdy są uprzywilejowani ceną aktywów i chcą chronić się przed potencjalnymi krótkoterminowymi stratami Ta strategia zasadniczo działa jak po ubezpieczeniu licyjnej i ustanawia podłogę, jeśli cena aktywów spadnie dramatycznie Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w artykule Married Puts A Relative Relief.3 Bull Call Spread. In strategia spreading byka, inwestor będzie jednocześnie kupować opcje kupna w określonym strajku cena i sprzedaż tej samej liczby wywołań z wyższą ceną strajku Obie opcje kupna będą miały ten sam miesiąc wygaśnięcia i aktywa bazowe Ten typ strategii spreadu pionowego jest często używany, gdy inwestor jest uparty i spodziewa się umiarkowanego wzrostu cen instrumentu bazowego aktywa Aby dowiedzieć się więcej, przeczytaj Pionowe Bull i Bear Credit Spreads.4 Bear Put Spread. Niedźwiedź umieścić Spread strategii jest inną formą pionowego rozprzestrzeniania się jak Spread Spread byka W tej strategii, inwestor będzie jednocześnie kupować put opcji w konkretnej cenie strajku i sprzedać taką samą liczbę ofert za niższą cenę strajku Obie opcje byłyby dla tego samego składnika aktywów bazowych i miały tę samą datę wygaśnięcia Ta metoda jest używana, gdy przedsiębiorca jest niechciane i oczekuje spadku ceny aktywów bazowych Oferuje zarówno niewielkie zyski, jak i ograniczone straty Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w artykule Bear Put Sparing A Roaring Alternative na krótkie sprzedawanie.5 Protective Collar. Achronna strategia kołnierza jest realizowana poprzez wykupienie opcja wpłaty gotówkowej i zapisanie opcji wykupu w tym samym czasie dla tego samego zasobu bazowego, takiego jak akcje Ta strategia jest często wykorzystywana przez inwestorów po długiej pozycji w akcjach znacząco wzrosła zyski W ten sposób inwestorzy mogą zablokować zyski bez sprzedaży swoich udziałów Więcej informacji na temat tych typów strategii można znaleźć w artykule Don t Zapomnij o ochronnej kołnierzu i jak działa ochronna6. zarówno opcja call and put z taką samą ceną wykonania, bazowym dniem i terminem wygaśnięcia jednocześnie Inwestor często używa tej strategii, gdy wierzy, że cena instrumentu bazowego zostanie przeniesiona e znacząco, ale nie wiadomo, jaki kierunek będzie się zajmował Ta strategia pozwala inwestorowi na utrzymanie nieograniczonych zysków, a strata jest ograniczona do kosztu kontraktów na opcje Więcej informacji można przeczytać w artykule "Strategia wyrównania" Proste podejście do neutralnego rynku.7 Długie Konflikt. W strategii długiej sabotażu inwestor kupuje opcję kupna i sprzedaży z taką samą dojrzałością i aktywami bazowymi, ale z różnymi cenami za strajk Cena strajku powinna być niższa od ceny strajku opcji kupna, a oba opcje będą być z pieniędzy Inwestor, który używa tej strategii, uważa, że ​​cena bazowa aktywów będzie miała duży ruch, ale nie jest pewien, w jakim kierunku dojdzie do skutku Straty są ograniczone do kosztów obydwu opcji dławienie będzie zazwyczaj mniej kosztowne niż siodła bo opcje są wykupione z pieniędzy Więcej informacji na ten temat można znaleźć w artykule "Get a Strong Hold On Profit With Strangles". Butterfly Spread. All strategie do tego momentu ponownie zapytał kombinację dwóch różnych pozycji lub kontraktów W strategii opcji rozłożenia motyli inwestor połączy zarówno strategię spreadu byków, jak i strategię opłacania niedźwiedzia i wykorzystują trzy różne ceny za strajk Na przykład jeden rodzaj rozprzestrzeniania się motyli obejmuje zakup jednego połączenia opcja w najniższej cenie strajku, sprzedając dwie opcje kupna po niższej cenie strajku, a następnie opcję ostatniego połączenia z jeszcze wyższą niższą ceną strajku Więcej informacji na temat tej strategii można znaleźć w sekcji "Ustawianie pułapek zysku z udziałem motyli". Iron Condor. Inną bardziej interesującą strategią jest i ron condor W tej strategii inwestor jednocześnie posiada długie i krótkie miejsce w dwóch różnych strategiach strangle Kondorat żelaza jest dość złożoną strategią, która zdecydowanie wymaga czasu na naukę, a praktyka master Zalecamy przeczytanie więcej o tej strategii w "Lotach z żelazkiem" Condor, jeśli masz ochotę na żelazne kondory i spróbować strategii dla siebie bez ryzyka korzystając z narzędzia Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. Ostateczną strategią opcji, którą tutaj pokażemy, jest motyl żelaza W tej strategii inwestor połączy długie lub krótkie ramię z jednoczesnym kupnem lub sprzedażą uduszenia Chociaż podobna do rozproszenia motyl ta strategia różni się, ponieważ wykorzystuje zarówno połączenia, jak i stawia, w przeciwieństwie do jednego lub drugiego zysku i straty, są ograniczone w określonym zakresie, w zależności od cen strajku zastosowanych opcji Inwestorzy często korzystają z opcji "out-of-the-money" w celu zmniejszenia kosztów, przy jednoczesnym ograniczeniu ryzyka Aby lepiej zrozumieć tę strategię, zapoznaj się z artykułem Co to jest strategia Opcji Motyli Żelazowych. Artykuły z podsumowaniem. Maksymalna kwota, którą Stany Zjednoczone mogą pożyczać, Na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych utworzono limit zadłużenia. stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej w innej instytucji depozytowej.1 Statystyczna miara rozproszenia dochodów za a gi antywirusowe lub indeks rynkowy Zmienność można zmierzyć. Działając w ustawie o bankowości z 1933 r. ustawa o bankowości, która zakazuje bankom komercyjnym uczestnictwa w inwestycji, Stan Stanów Zjednoczonych Kongresu został uznany za niezgodny z prawem w odniesieniu do każdej pracy poza gospodarstwami rolnymi, prywatnymi domami i sektorem non-profit US Bureau of Labor. Skrót walucie lub symbol waluty indyjskiego rupia INR, waluta Indii Rupia składa się z 1.Twoich sposobów sprzedaży opcji. W przeciwieństwie do opcji kupna, sprzedaż opcji na akcje pochodzi z obowiązkiem - obowiązek sprzedaży kapitałów bazowych kupującemu, jeśli kupujący zdecyduje się na skorzystanie z opcji i otrzymujesz obowiązek wykonania opcji sprzedaży, często określany jako opcje zapisu. Kiedy sprzedajesz lub napiszesz rozmowę - sprzedajesz kupującego prawo do zakupu zapasów od ciebie w określonej cenie strajku przez określony czas, bez względu na to, jak wysoka będzie cena rynkowa akcji. Celed Calls. One z najpopularniejszych pisząc strategie znane jest jako objęte połączenie W ramach omawianego połączenia sprzedajesz prawo do zakupu własnego kapitału własnego Jeśli kupujący zdecyduje się skorzystać z opcji kupna bazowego kapitału własnego, jesteś zobowiązany sprzedać je na cena strajku - czy cena strajku jest wyższa lub niższa od pierwotnego kosztu własnego kapitału Czasami inwestor może kupić kapitał i równocześnie sprzedawać lub pisać wezwanie do kapitału własnego. Jest to tzw. buy-write. Przykłady Kupujesz 100 akcji ETF w wieku 20 lat i od razu zapisz jedną opcjonalną opcję Call w cenie strajku 25 za premię 2 Ty natychmiast weź 200 - premię. Jeśli cena rynkowa ETF pozostaje poniżej 25 lat, wtedy opcja nabywcy będzie wygaśnięcie wartości bezwartościowej i uzyskanie 200 premii. Jeśli cena ETF wzrośnie powyżej 25, może będziesz musiał sprzedać swoje ETF i traci swoją apetyt na wzrost powyżej 25 na akcję. Or, możesz zamknąć swoją pozycję, kupując opcję w tym samym ETF z tą samą ceną strike i expi w celu zamknięcia przynajmniej częściowo zmniejszyć potencjalną stratę. Ukryte Calls. In odkryte połączenie sprzedajesz prawo do zakupu kapitału własnego od Ciebie, który nie jest rzeczywiście własnym w czasie. Examples Jesteś napisać wezwanie na akcje za premię w wysokości 2, przy obecnej cenie rynkowej 20, a cena strajku 25 Razem, natychmiast weź 200 - premię. Jeśli cena akcji pozostanie poniżej 25, wówczas opcja nabywcy wygasa za bezwartościowe i masz zyskała 200 premii. Jeśli cena akcji wzrośnie do 30 i opcja zostanie zrealizowana, będziesz musiał kupić 100 udziałów w magazynie po cenie rynkowej 30, aby spełnić swój obowiązek sprzedaży w 25. Stracisz 300 - różnicę między sumą 3000 kosztów zakupu zapasów, pomniejszonych o przychody 2.500 z tytułu sprzedaży wyemitowanych części i 200 premii, którą wzięliście na sprzedaż opcji. Jak pokazano na poniższym przykładzie, odkryte Pisanie przychodzące nosi znaczne ryzyko, jeśli cena akcji wzrośnie gwałtownie. informacje dotyczące zakupu które są dostępne tylko w formie krótkiego podkładu dotyczącego opcji Dodatkowe informacje można uzyskać na stronie edukacyjnej inwestorów w radzie Options Industry Council. Zastrzeżenie Ta strona omawia transakcje walutowe wydane przez Options Clearing Corporation Brak oświadczenia w tej witrynie jest które mają być interpretowane jako zalecenie zakupu lub sprzedaży zabezpieczenia lub udzielania porad inwestycyjnych Opcje obejmują zagrożenia i nie są odpowiednie dla wszystkich inwestorów Przed nabyciem lub sprzedażą opcji osoba musi otrzymywać i przeanalizować kopię Charakterystyk i Ryzyk Opcjonalne opcje publikowane przez firmę Clearing Corporation Copies można uzyskać od pośrednika jednej z centrów Options Clearing Corporation przy One North Wacker Drive, Suite 500, Chicago, IL 60606, dzwoniąc pod 1-888-OPTIONS lub odwiedzając wszystkie omówione strategie, w tym przykłady przy użyciu rzeczywistych papierów wartościowych i danych o cenach są ściśle dla celów ilustracyjnych i edukacyjnych i nie powinny być podsumowywane ued jako poparcie, rekomendację lub zachęty do kupna lub sprzedaży papierów wartościowych. Zdobycie opcji Quotes. Real-Time After Hours Pre-Market News. Flash Cytat Podsumowanie Cytaty Interactive Charts Ustawienie domyślne. Pamiętaj, że po dokonaniu wyboru będzie to dotyczyło wszystkie przyszłe wizyty w witrynie Jeśli w dowolnym momencie jesteś zainteresowany przywróceniem ustawień domyślnych, wybierz opcję Domyślne ustawienie powyżej. Jeśli masz jakieś pytania lub napotykasz jakiekolwiek problemy dotyczące zmiany ustawień domyślnych, napisz do nas e-mail. Proszę potwierdzić wybór. wybrali zmianę domyślnego ustawienia wyszukiwania cytatów To będzie teraz domyślna strona docelowa, chyba że zmienisz konfigurację ponownie lub usuniesz ciasteczka Czy na pewno chcesz zmienić swoje ustawienia. Należy wyłączyć blokadę reklam lub zaktualizować ustawienia aby upewnić się, że javascript i pliki cookie są włączone, abyśmy mogli nadal dostarczać Ci pierwszorzędnych informacji rynkowych i danych, które oczekują od nas. Ins And Outs Of Selling Optio ns. W świecie zakupu i sprzedaży opcji na akcje są dokonywane w odniesieniu do której strategia jest najlepsza przy rozważaniu transakcji Jeśli inwestor jest uparty ona może kupić połączenie lub sprzedać put, natomiast jeśli jest nieuprzejma, ona może kupić put lub sprzedać połączenie Istnieje wiele powodów wyboru każdego z różnych strategii, ale często mówi się, że opcje są sprzedawane Ten artykuł wyjaśnia, dlaczego opcje mają tendencję do faworyzowania sprzedawcy opcji, jak uzyskać poczucie prawdopodobieństwa sukcesu w sprzedaży opcji i jakie ryzyko towarzyszyć sprzedaży opcji. Time jest na mojej stronie czas frazy jest po mojej stronie nie jest tylko popularny ze względu na Rolling Stones, ale także dlatego, że opcje sprzedaży jest pozytywny handlu theta Pozytywne theta oznacza, że ​​wartość czasu w zapasach będzie faktycznie topnieje na korzyść Możesz wiedzieć, że opcja składa się z wewnętrznej i zewnętrznej wartości Wartość wewnętrzna polega na ruchu akcji i działa prawie jak domowy kapitał Jeśli opcja jest głębsza w pieniądzu ITM, to ma większą wartość wewnętrzną Jeśli opcja wykracza poza pieniądze OTM, to zewnętrzna wartość wzrośnie Extrinsic wartość jest również powszechnie znana jako wartość czasu Dowiedz się więcej w naszym Poradniku Greków. Podczas transakcji opcji, nabywca oczekuje akcji przenieść jeden kierunek i ma nadzieję skorzystać z niego Jednak ta osoba płaci zarówno wewnętrzną, jak i zewnętrzną wartość i musi wykazywać zewnętrzną wartość do zysku Ze względu na to, że teta jest ujemna, opcja kupujący może stracić pieniądze, jeśli zapas pozostaje nieruchomy, a może nawet bardziej frustrujący, jeśli czas porusza się powoli w odpowiednim kierunku, ale ruch jest przesunięty przez rozkład czasowy Zaniżanie czasu działa tak dobrze na korzyść sprzedającego, ponieważ nie tylko będzie rozkładać się trochę każdego dnia, ale również działa w weekendy i święta It sa slow - Moving Money Maker dla inwestorów dla pacjentów Wprowadzenie do świata opcji, obejmujące wszystko, od podstawowych pojęć, po to, jak działają opcje i dlaczego można ich użyć, przeczytaj Options Basics Tutorial. Volatility R upominki i nagrody Oczywiście, że cena akcji pozostanie w tym samym obszarze lub zmienia się na korzyść będzie ważną częścią Twojego sukcesu jako sprzedawcę opcji, ale zwrócenie uwagi na implikowane zmiany zmienności ma również kluczowe znaczenie dla sukcesu Zanotowana zmienność znana również jak vega porusza się w górę iw dół w zależności od podaży i popytu na umowy opcji Napływ na zakup opcji zwiększy premię z tytułu umowy, aby zachęcić sprzedawców opcji do przejęcia naprzeciwległej strony każdego handlu Vega jest częścią zewnętrznej wartości i może napełniać lub osłabiać premia szybko. Wykres 1 Wyklucza zmienność wykresu. Opcjonalny sprzedawca może być krótki na kontrakcie, a następnie doświadczać wzrostu popytu na kontrakty, które z kolei zawyżają cenę premii i mogą spowodować stratę, nawet jeśli akcje nie mają t przeniesiony Rysunek 1 jest przykładem wykresu zmienności implikowanej i pokazuje, jak vega może nadmuchiwać i osłabiać w różnym czasie W większości przypadków, w pojedynczym zasobniku, inflacja będzie miała miejsce w oczekiwaniu na ucho ogłoszenie o nomenklaturze Obserwacja implikowanej zmienności zapewnia sprzedawcom opcji opłacalność sprzedaży, gdy jest wysoka, ponieważ prawdopodobnie wróci do średniej. W tym samym czasie rozpad będzie działał na korzyść sprzedawcy zbyt Ważne jest, aby pamiętać, że im bliżej cena strajku to cena akcji, tym bardziej wrażliwa opcja dotyczy zmian w domniemaną zmienność W związku z tym, dalsza z pieniędzy kontrakt jest lub głębsza w pieniądzu, tym mniej wrażliwa będzie implikowane zmiany zmienności Znajdź wszystkie informacje o zmienności opcji, wycenach i strategiach w naszym samouczącym się wariancie opcji i wariantach abonamentu abonentów opcji. Opcja kupna opcji Sukces używa delta umowy w celu ustalenia, ile kontraktu opcji wzrośnie w wartości, jeśli dany akcje będą przemieszczać się na korzyść kontrakty Jednak sprzedawcy opcji stosują deltę do ustalenia prawdopodobieństwa sukcesu Możesz pamiętać, że delta równa 1 0 oznacza, że ​​opcja prawdopodobnie przeniesie dolara na dolara z tzn. delta równa 50 oznacza, że ​​opcja przeniesie 50 centów na dolara z bazą. Sprzedający opcji twierdził, że delta równa 1 0 oznacza, że ​​masz 100 szans na sukces, że opcja będzie przynajmniej 1 cent w pieniądzu po wygaśnięciu, a 50 delta ma 50 szans, że opcja ta będzie wynosić 1 centa w pieniądzu po wygaśnięciu. Większa szansa na osiągnięcie sukcesu polega na sprzedaży opcji bez groźby przydzielenia, jeśli wykonano umowę. Grupa 2 Prawdopodobieństwo wygaśnięcia i porównania delta. W pewnym momencie sprzedawcy opcji muszą określić, jak ważny jest prawdopodobieństwo sukcesu, jak wiele premii otrzyma z sprzedaży opcji 2 pokazuje cenę kupna i sprzedaży niektórych kontraktów opcyjnych Zauważ, że niższe niższe niż delta towary towarzyszące cenom strajku, tym niższe wypłaty premiowe Oznacza to, że np. na ogół na rysunku 2 zawiera również inne prawdopodobieństwo wygaśnięcia kalkulatora Różne kalkulatory są używane inne niż delta, ale ten konkretny kalkulator opiera się na domniemaną zmienność i może dać inwestorom bardzo potrzebną linię. Jednakże, przy użyciu podstawowej oceny lub analizy technicznej, można również pomóc opcji Sprzedawcy Znajdź średnią płaszczyznę między strategiami opcji zachowawczych i wysokiego ryzyka Zobacz opcję Gamma-Delta Neutral Option Spreads. Worst-Case Scenariusze Wielu inwestorów odmówi sprzedaży opcji, ponieważ obawiają się scenariuszy najgorszego przypadku Prawdopodobieństwo wystąpienia tych zdarzeń może być bardzo małe, ale nadal ważne jest, aby wiedzieć, że istnieją Po pierwsze, sprzedaż opcji call ma teoretyczne ryzyko wspinaczki na księżyc Chociaż może to być mało prawdopodobne, nie ma górnej ochrony, aby zatrzymać stratę, jeśli wzrost akcji wzrośnie W związku z tym sprzedający połączenia muszą określić punkt, w którym zdecydują się na zakup kontraktu na opcje, jeśli czas wzrośnie, lub mogą wdrożyć ny liczba wieloetapowych strategii rozłożenia opcji, które mają na celu zabezpieczenie przed stratą. Stawka sprzedaży jest w zasadzie równoważna z objętym rozmowem W przypadku sprzedaży put, pamiętaj, że ryzyko przychodzi ze spadkiem zapasów, ale akcje mogą trafić tylko na zero i możesz zachować premię jako nagrodę pocieszenia To samo dotyczy posiadania zakodowanego połączenia - czas może spaść do zera i stracisz wszystkie pieniądze w magazynie z pozostałą tylko premią za rozmowę Podobnie jak sprzedaż połączeń, sprzedaż stawia może być chroniona przez określenie ceny, w której można zdecydować się na zakup przedmiotu, jeśli zapas spadnie lub zabezpiecza pozycję z wieloma nogami opcji spread. Selling opcje nie mogą mieć rodzaju emocji jako opcje zakupu, a nie będzie to prawdopodobne być strategią home runa W rzeczywistości jest bardziej podobna do uderzenia single after single Pamiętaj, że wystarczająco dużo singli nadal będzie Cię wokół podstaw, a wynik liczy się tak samo Więcej, przeczytaj Kiedy sprzedajesz opcję put, a kiedy jeden sprzedać połączenie opt jona Maksymalna kwota, którą Stany Zjednoczone mogą pożyczać Pułap zadłużenia został utworzony na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych. Stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej innej instytucji depozytowej.1 Statystyczna metoda rozproszenie zwrotu dla danego indeksu bezpieczeństwa lub rynku Zmienność może być mierzona. Ustawa Kongres Stanów Zjednoczonych przyjęła w 1933 r. jako ustawę o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym udziału w inwestycji. Płace nieobowiązkoweNordfarm odnosi się do dowolnej pracy poza gospodarstwami, prywatnych gospodarstwa domowe i sektor non-profit US Bureau of Labor. Skrót walucie lub symbol waluty indyjskiego rupia INR, waluta Indii Rupia składa się z 1.